Osmanlı Yatırım’da Görünlülü Hesap Aç

    AKBNK 2Ç23 Bilanço Analizi | AKBANK T.A.Ş.

    • 27.07.2023 / Borsadirekt Yazarı

    AKBNK 2Ç23’de geçtiğimiz yılın aynı dönemine göre %54,9 artışla 20 milyar 307 milyon TL net kar açıklamıştır. Bankanın 1Ç23’e göre ise net karı %89,6 artış göstermiştir. Açıklanan net kar rakamı piyasa beklentisinin üzerinde gerçekleştiği görülüyor.

    1Ç23’deki %25 artışın ardından ücret ve komisyon gelirleri artış oranı oldukça kuvvetli toparlanarak %38 seviyesine yükselmiştir. Banka 2. çeyrekte TL kredilerde çeyreklik %7 seviyesinde bir büyüme elde etti. TL kredi büyümesi tüketici kredileri ve kredi kartları ağırlıklı gerçekleşti. Ticari kredilerde ise çeyreklik %4 düşüş gerçekleşti. Bankanın TL mevduatı çeyreklik %19 büyürken, YP mevduatı ise $ bazında %5 düşüş gösterdi.

    Komisyon gelirleri yıllık %163 artış gösterirken, faaliyet giderleri ise yıllık %149 artış gösterdi. Takipteki kredi oranı 2. çeyrekte 30 baz puan düşüş gösterdi ve %2.4 seviyesine geriledi. Net faiz marjı ilk çeyrekte 2023 ilk çeyreğine göre 160 baz puan düşerek %3,3 seviyesine gerilerken bunda negatif bölgede daha da derinleşen TL kredi spredlerinin rolü ön planda gözüküyor.

    Şirketin 2023 yılı beklentileri ise şu şekilde:

    • TL Kredi Büyümesi: ~ 40%
    • YP Kredi Büyümesi (USD): Düşük tek haneli seviye
    • Net Faiz Marjı (swap düzl.): 4-5%
    • Net Ücret ve Komisyon Artışı: ~ 60%
    • Operasyonel Giderler Artışı: İyileşme
    • Operasyonel Giderler/ Gelirler: Düşük 30%’lu seviye
    • Takipteki Krediler Oranı: < 3%
    • Net Kredi Maliyeti (kur etkisi hariç): ~ 100 baz puan
    • Özsermaye Karlılığı: ~ 30%

    Takip ettiğiniz tüm şirketlerin detaylı şirket kartlarına ulaşmak için tıklayabilirsiniz.